投資不迷茫！一文帶你了解火力全開的收益農耕！_加密貨幣

收益農耕已經席卷了加密貨幣行業，成為2020年DeFi的基礎概念，并且可能遠遠超出此范圍。這股熱潮始于Compound，并于2020年6月首次啟動這一投資機制。盡管收益農耕仍是一種利基策略，但它的普及程度正在加速增長。PlatinumSoftwareDevelopment公司的專家們對目前的收益農耕狀況進行了深入分析，并準備分享他們的主要發現和見解。

什么是收益農耕?

在DeFi生態系統中，收益農耕或流動性挖礦是用戶賺取被動收入的一種新方式，基本上是通過用他們現有的資產賺取更多的加密貨幣。一個人不僅可以賺錢，還可以賺錢以換取參與DeFi應用程序。

以下是收益農耕的工作原理。被稱為流動性提供者的用戶將其加密貨幣資產添加到某個DeFi平臺的智能合約(流動性池)中。為此，他們將會獲得一種代幣形式的獎勵。

目前，由于獎勵通常也屬于以太坊生態系統，因此通常在以太坊區塊鏈及其ERC-20標準上執行收益農業。然而，隨著對收益農耕需求的增長，這種情況在未來可能會發生變化。Platinum公司相信，在某個時刻，收益農耕戰略將轉向與區塊鏈無關的方向發展，并會得到其他類型的區塊鏈的支持。

隨著Compound及其COMP治理代幣分配系統的推出，作為一種投資策略的收益農耕開始流行起來，該系統為Compound借貸的貸款人和借款人提供了高額回報。在該計劃于2020年6月實施之前，按其智能合約鎖定的總價值計算，Compound是第二大DeFi應用程序。在上線一天之內，Compound超過了MakerDAO，COMP成為DeFi代幣中市值的代幣。

普華永道：接受調查的傳統對沖基金中38%投資數字資產，高于一年前的21%:6月11日消息，普華永道發布《2022年第4次年度全球加密對沖基金報告》，報告中顯示在接受調查的傳統對沖基金中，38%投資于數字資產，高于一年前的21%。過去兩年全球專業加密對沖基金創建速率加快，數量估計超過300家。

此外，報告顯示大多數傳統對沖基金仍在試水，57%的對沖基金管理的總資產（AUM）中數字資產不到1%，20%的對沖基金數字資產占資產管理規模的5%至50%。目前投資于數字資產的基金中有三分之二打算在今年年底之前將更多資金投入其中。目前89%投資數字資產的對沖基金經理將缺乏監管和稅收透明度列為最大挑戰，83%未投資加密貨幣的對沖基金經理將監管不確定性列為主要障礙。[2022/6/11 4:18:46]

許多DeFi協議都以Compound為例子，在各自的生態系統中引入了收益農耕活動。其中包括Yearn.Finance、Curve.Finance，Synthetix，Balancer，Sushi。

與通常的年收益率為10%的DeFi存款策略不同，收益農民可以期望更高的回報，每年可達到100%的年化收益率。然而，在收益農耕的背后存在著很多的復雜性和巨大的風險。為了尋找超高收益，用戶通常需要頻繁地將他們的資金從一個DeFi協議轉移到另一個協議。同時，這需要深入的分析技巧、持續的監控和對市場的反應，即使是最微小的變化都要做出快速的反應。

動態 | 因輕信他人游說 七旬老人投資比特幣被盜:據武漢晚報消息，2月10日，武漢首例比特幣盜竊案判決正式生效。2016年從事pos機推銷工作的黃某盜取受害人劉某比特幣錢包中的0.22個比特幣，轉手獲利2.4萬元。該案經漢陽法院審理，黃某因盜竊罪被判處有期徒刑一年三個月，并處罰金人民幣3000元，所得贓款也被判繼續追繳并發還被害人劉某。據承辦法官介紹，黃某并未采取侵入或其他技術手段獲取賬號密碼，而是通過其幫被害人申請賬戶的便利條件從而掌握了賬號密碼，并進而秘密竊取了被害人擁有的比特幣，其行為符合盜竊罪的構成要件，故以盜竊罪定罪處罰。[2019/2/10]

通過對加密貨幣和DeFi市場的多種來源分析之后，我們在這里描述了收益農耕的關鍵特征——產量和年化收益率、流動性提供者、農民的行為模式、突出的趨勢以及需要注意的信號。

PlatinumSoftwareDevelopment公司的這些見解可以幫助您完善當前和未來的收益農耕的策略。

市場概述

根據CoinMarketCap數據，截至2020年10月3日，收益農耕的流動性池鎖定價值超過49億美元。整個DeFi市場鎖定的總市值為109.4億美元。

這意味著，在DeFi鎖定的資產中，有近一半涉及收益農耕。

平臺排名

五大主要的流動性池如下:

Uniswap：其鎖定總價值為17億美元，據流動性池和加密貨幣對的不同，年利率的范圍從23.82%(ETH/WBTC)到33.85%(ETH/DAI)，但無常損失很高。

金色晨訊 | 李笑來：將不做任何項目投資 以太坊將減產:1.\tRipple全球戰略主管：RippleNet是SWIFT的翻版

2.\t肯尼亞區塊鏈特別工作組建議政府發行法定數字貨幣

3.\t國美金融發布區塊鏈延保白皮書 落地區塊鏈技術應用

4.\t李笑來：將不做任何項目投資

5.\t國家級鏈改產業母基金已完成預備案登記

6.\t以太坊協議升級敲定 10月9號開始減產，發行率降低33%

7.\tFBI沒收證券交易商網絡域名 因其使用比特幣融資

8.\t趙長鵬：集中式交易所將在五年內消失 分布式交易所才是未來

9.\t澳大利亞上市公司DigitalX因參與ICO被起訴索賠[2018/9/30]

Curve：該基金鎖定的資金總額也超過了10億美元。Curve的年利率比Uniswap要低得多，從每年5.80%到15.99%。

Sushi：TVL接近3.1億美元，而年化率的年增長從17.07%到令人難以置信的109.24%(針對YAMv2-ETH交易對)。就像Uniswap一樣，無常損失也很高。

Yearn.Finance：它鎖定的總價值幾乎是Curve和Uniswap的三倍，大約為3億美元。Yearn的用戶可以獲得的年收益率從0.05%(對于aLINK代幣)到13.29%(對于真實的USDT穩定幣)。

Harvest：這個資金池池的總價值鎖定為1.7億美元。其用戶的年收益率為23.04%-106.82%。

聲音 | 美國理財規劃師：個人退休金計劃Roth可幫助數字貨幣投資者降低稅收懲罰:據Bitcoin消息，美國理財規劃師Tim Picciott近日表示，對于在2017年年初從企業退休金計劃401K和個人退休金計劃IRAs中取出資金購買比特幣的人來說，他們會獲得較大的利益。但從稅收的角度來說，有更好的處理方式。通過參與個人退休金計劃Roth的相關轉換措施，可以減少10%的稅收懲罰。[2018/7/3]

在加密貨幣持有人中拓展收益農耕

根據Coingecko在2020年8月至9月進行的一項收益農耕調查，23%的受訪者在過去60天(即7-8月)參與了收益農耕，這是四分之一。這是流動性挖礦從利基現象轉變為一種在加密貨幣用戶中穩定、廣泛采用的投資策略。

從地域角度來看，大部分農民來自歐洲(31%)、亞洲(28%)和北美(18%)。這種分布是非常合乎邏輯，并且是預期的，因為這些特定地區是加密貨幣和DeFi運動的主要驅動力。

農民的動機和策略從長遠來看，流動性挖礦協議提供了治理代幣。治理代幣是一種代幣，使持有者有權影響有關其協議，產品開發和路線圖的決策，從而影響治理參數的本質變化。然而，Coingecko的研究表明，大多數農民對治理或項目本身并不感興趣，他們主要關心的是他們的資產和利潤。

荷蘭合作銀行上線簡易版數字貨幣錢包試探投資者興趣:據外媒報道，荷蘭合作銀行Rabobank疑似正在試圖推出自己的數字貨幣錢包Rabobit，數字貨幣投資者紛紛與錢包服務共享鏈接。但投資者發現，網站過于簡陋，只邀請用戶留下他們的電子郵件地址和一些其他信息，以便隨時了解未來進展。因質疑不斷，荷蘭合作銀行社交媒體回應稱，網站確實是由荷蘭合作銀行開發的，但僅僅是作為“看看是否有興趣”的措施。另據該公司資料顯示，荷蘭合作銀行探索建立的數字貨幣錢包預計將在5月下旬和6月初。[2018/2/28]

如圖所示，絕大多數受訪者認為自己的利益是參與收益農耕的主要動機；54%的用戶打算參加；而32%的農場要出售。其次，只有11%的農民對治理機會感興趣。

農民的風險意識

流動性挖礦提供了高利率，這使得這種投資策略對投資者和投機者都有利可圖。與此同時，收益農耕也涉及巨大的風險，與2017年ICO暴漲所帶來的風險非常相似。

以下是與流動性挖礦相關的最常見風險:

協議攻擊。持有者借出的資產“存儲”在協議中的一個智能合約，它是一個軟件。黑客總是在尋找新的方法來利用代碼中的漏洞，并竊取加密貨幣。

加密貨幣市場操縱。當用戶將加密貨幣添加到任何協議中，然后再借回來時，基本上，他們就會擴大對這種代幣的需求，并使其價格上漲。

過于復雜的策略。我們已經概述了，為了使收益最大化，農民經常將他們的資產從一個DeFi應用程序轉移到另一個。任何錯誤都可能使用戶損失到目前為止所獲得的全部利潤。

機構規定。安全代幣、DeFi和加密貨幣是政府和金融機構之間無休止的爭論主題。他們的立場和所采取的政策可以決定收益農耕的成敗。

令人擔憂的是，Coingecko的數據顯示，盡管總體上采取了謹慎的方法，但很大一部分農民對流動性挖礦相關的風險了解的甚少，他們都把高回報放在首位。

特別是，有40%的受訪者不知道如何檢查智能合約中是否存在安全漏洞或欺詐信號，而近三分之一(33%)的受訪者不知道無常損失意味著什么。

收益農耕還在繼續

高回報是吸引投資者和投機者進入流動性挖礦市場的關鍵激勵因素。與此同時，以太坊網絡的高額GAS費和多重風險可能會讓那些小的或沒有經驗的玩家望而卻步。這個假設是真的嗎?

出乎意料的是，似乎我們正在重復ICO炒作期間的相同情況。

盡管存在許多麻煩和潛在風險，大多數DeFi參與者(70%的Coingecko受訪者)強烈打算繼續挖礦，而25%的人仍持懷疑態度。

這意味著只有5%的參與者明確表示，他們將停止參與流動性挖礦。

DeFi的風險投資

收益農耕的風險投資有望成為DeFi領域的一線希望，它擴大了該行業，吸引了金融資本和新參與者進入該領域。來自硅谷的風險投資者已經表達了他們的興趣。

比如，FrameworkVentures的聯合創始人MichaelAnderson就投資了Chainlink(2017年作為天使投資者)和Synthetix(2019年投資380萬美元，購買500萬枚SNX代幣)。

硅谷VCl基金ParaFiCapital通過向開源借貸協議Aave投資450萬美元，專注于去中心化金融和區塊鏈。截至今天，Aave是世界上領先的DeFi借貸協議之一。該平臺最主要也是最具創新性的功能是“閃電貸”，用戶可以在不需要任何擔保的情況下，即時、輕松地借到錢。Aave還與Uniswap集成，成為第一個支持USDT的DeFi協議。

在2019-2020年期間接受資助的其他協議包括InjectiveProtocol籌集了280萬美元，FinNexus籌集了一筆金額未公開的金額，Hedget籌集了050萬美元，Alpha5籌集了150萬美元，Serum籌集了100萬美元，并且名單還包括VegaProtocol，Futureswap，MonteCarloDEX，StrikeProtocol，Auctus，HegicOption，Primitive，PodFinance等。

DeFi開發的現狀

隨著DeFi的普及(從2019年第二季度到2020年第三季度增長了1000%)，越來越多的金融服務公司希望擁抱區塊鏈，并從傳統的金融設置轉向去中心化的生態系統。反過來，這就產生了對此類服務和平臺提供商的高需求，即能夠構建和交付復雜的企業級DeFi解決方案的IT公司。

DeFi開發的市場尚未成熟，原因很容易解釋。區塊鏈公司需要在以下方面擁有深厚的知識和多方面的專業知識：建立去中心化的交易所和dApp產品、代幣化、非托管協議的部署、DeFi資產管理等等。

現在你可能認為不可能找到可以構建DeFi解決方案的合作伙伴。盡管如此，這樣的供應商確實存在。AntierSolutions,DeFiSolutions,Technoloader，當然還有PlatinumSoftwareDevelopment公司。

總結

我們對加密貨幣領域的最新動向進行了簡短而深入的研究，即收益農耕或流動性挖礦。

讓我們概括一下關鍵的結論:

收益農耕是一種高回報的投資策略(最高可達100%年化收益率)，在COMP治理代幣啟動其分配系統后，這種策略經歷了極端的炒作。在某種程度上，流動性挖礦的流行程度類似于2017年ICO的狂熱。

收益農耕流動性池的鎖定價值已接近50億美元，因此農業和挖礦業可能還會進一步增長。

流動性挖礦的主要平臺有Uniswap、Curve、Sushi、Yearn.Finance和Harvest。

收益農耕不再是小范圍用戶所知的現象。它正逐漸成為加密貨幣持有者廣泛采用的投資策略。大部分農民來自歐洲、亞洲和北美。

盡管流動性挖礦通常涉及到治理代幣，但用戶對治理和投票不是很感興趣。高收益仍然是他們從事收益農耕的主要原因。

收益農耕帶來了巨大的風險，涉及到黑客攻擊、監管和策略的整體復雜性。它要求農民有經驗，反應迅速，對任何變化都很敏感。然而，很大一部分農民仍然不了解相關的風險。

收益農耕將繼續存在。為了尋找巨大的利潤潛力，大部分用戶未來不打算放棄收益農耕。

流動性挖礦需求日益增長，吸引了風險投資者進入DeFi平臺。Synthetix、Chainlink、Aave、InjectiveProtocol等都獲得了風險投資。

盡管已經存在強大的競爭者，但DeFi軟件開發公司的市場尚未形成。PlatinumSoftwareDevelopment公司就是其中之一。

Tags：加密貨幣UniswapCompound加密貨幣是什么意思啊加密貨幣市場還有未來嗎知乎全球十大加密貨幣Uniswap幣是什么幣Compound幣是什么幣

TUSD