撰文:Footprint分析師Alina
DeFi世界正在迅速發展,隨著全球金融體系繼續向著數字化轉型,DeFi具有非常巨大的增長潛力,吸引了全球300多萬投資者的眼光。然而,跟任何資產類別一樣,了解資產、市場和投資方式等都是非常必要等。
DeFi項目TVL排名)
我們在上一篇文章中闡述了DeFi的基礎知識,這篇我們將深入了解最主要的三大DeFi類型,以及如何通過參與DeFi的投資活動,讓投資者可以獲得被動收益;并且歸了目前DeFi項目的風險點,以及從7個角度評估一個DeFi項目。
法幣本位:類似股票投資,如果把數字貨幣看作股票,那CEX中心化交易所或者DEX去中心化交易所就是股票交易所。投資人Alex可以在CEX或DEX上買賣數字貨幣,高賣低買賺取差價從而獲取收益,簡稱“炒幣”。在這個情況下,Alex關心的就是數字貨幣的漲跌,以及炒幣的ROI
當前DeFi全網鎖倉量(TVL)達2533.6億美元:金色財經報道,據defillama數據,當前DeFi全網鎖倉量(TVL)達2533.6億美元,創歷史新高。其中,以太坊鏈上鎖倉量1578.7億美元,Terra鎖倉量196.5億美元,BSC鎖倉量166.3億美元,Avalanche鎖倉量121.8億美元。Solana鎖倉量116.6億美元,Polygon鎖倉量56億美元。[2022/1/3 8:21:50]
幣本位:當投資人對某些數字貨幣長期看好時,最簡單的投資策略是“Hodl”,但更聰明的策略是利用它們創造更大的被動收入。例如投資人Alex可以把數字貨幣借給借貸平臺Compound獲取利息,或是放到收益聚合器Idle上,獲取收益。在這個情況下,投資人Alex關心的就是數字貨幣數量的增長,以及通過YieldFarming獲得的APY。
交易Swap:假設1個ETH等于4315個DAI,交易者Alex想把持有的DAI換成ETH,那他需要付出2220個DAI手續費來獲得1個ETH。
AOFEX今日DeFi流動性挖礦收益已發放,OT現報價16.64AQ:據官方消息,AOFEX自啟動抵押平臺幣OT參與DeFi流動性挖礦活動以來,已成功啟動四期并穩定運行。第一期(CRV)今日年化收益率為51.6%,平均年化收益率為92.2%。第二期(UNISWAP)今日收益率為55.1%,平均年化收益率為85.04%。第三期(SUSHI)今日收益率為71.8%,平均年化收益率為123.05%。第四期(CRV)今日收益率為84.7%,平均年化收益率為123.05%。
AOFEX將持續為用戶篩選優質流動性挖礦項目并實時監控,用戶抵押OT即可參與。AOFEX數字貨幣金融衍生品交易所,旨在為用戶提供優質服務和資產安全保障。[2020/9/26]
圖來源:
LP提供流動性:Endy作為LP需要按照總價值1:1提供幣對到流動性池子中,作為回報,他能夠獲得交易者支付的手續費。同時還會獲得對應份額的LPtoken,這是提供流動性的憑證,代表其在整個流動性資金池中占據的份額。
監管對DeFi行業整體而言將是有益的:在談及美國證券交易委員會(SEC)是否會介入如今火熱的DeFi時,本體的美洲生態系統負責人Erick Pinos,SEC對DeFi進行監管其實對行業整體而言將是有益的。Erick解釋稱:“我不認為SEC的介入一定意味著狂歡的結束,或者行業會停止發展。我認為這對行業是有好處的,因為現在有很多欺詐行為正在發生,而且越來越嚴重,包括DeFi欺詐和先拉后砸。”
DeFiner創始人Jason Wu也表示:“我認為,監管有利于DeFi的長期發展,因為你不能繞過監管。如果你想讓這個行業從目前的100億美元增長到1萬億或10萬億美元,監管是必要的。”(Decrypt)[2020/9/19]
選擇1:提供流動性:提供2000DAI1ETH組成一個幣對提供到流動性資金池
當價格發生變化時:ETH=4000DAI
這個時候套利者在Uniswap買ETH(便宜),?其他DEX高價賣出,導致池子ETH的數量減少,以及ETH的價格上升,直到等于4000DAI
DeFi協議Aave獲英國FCA頒發電子貨幣機構許可證:非托管DeFi借貸協議Aave的英國子公司已經獲得了英國金融行為監管局(FCA)頒發的電子貨幣機構(EMI)許可證。根據FCA公布的信息,Aave其實早在2020年7月7日就獲得批準,持許可意味著Aave將可以發行數字現金替代品和提供支付服務等。Aave創始人兼首席執行Stani Kulechov透露,該公司于2018年首次向FCA提交授權申請并計劃首先在英國推出試點,之后將覆蓋整個歐洲,并向全球擴張。現階段Aave協議去中心化領域的工作仍在繼續,治理智能合約正在測試,而安全智能合約處于審核階段。據DeFi Pulse數據顯示,Aave協議本月初總鎖倉量突破10億美元里程碑。(The Block)[2020/8/25]
此時Endy的LPToken=2828DAI0.71ETH,等價于持有?5657DAI。
動態 | 拉美初創公司在比特幣側鏈Rootstock上推出DeFi平臺:拉丁美洲的一家創業公司Money on Chain最近宣布,該公司已經在比特幣側鏈Rootstock(RSK)上推出了一個效仿MakerDao的去中心化金融(DeFi)平臺。(ZyCrypto)[2019/12/14]
選擇2:持有這些幣不做任何操作
當價格發生變化時:ETH=4000DAI,Endy的資產等價于持有6000DAI。
在同樣的條件下,“選擇1提供流動性”比“選擇2持有資產減少了343個DAI,即縮水了5.72%。這部分損失叫做ImpermenentLoss,更好的翻譯是“非永久性損失”。因為當ETH恢復2000DAI的時候,無常損失就會消失。
投資人Alex手上有DAI不想賣,于是他作為出借人把DAI放入到資金池借給有需要的人,從而獲得利息
Bob看到DAI有好的投資機會,但是他不想賣掉手上的ETH,于是就用ETH做了抵押,從而獲得60%的DAI。
在這個過程中,Alex和Bob都能獲得COMP平臺代幣的獎勵,即我們所說的借貸即挖礦,也叫流動性挖礦。
太多平臺,利息都不一樣,到底怎么選?
工具:LoanScan、DeFiRate
利率都在變化,價格也會浮動
作為借款人,不小心被清算,怎么辦?
作為出借人,看見有更好的利率,頻繁換平臺手續費很高
又不是機器人,不能24小時盯盤
DeFi里的收益聚合器YieldAggregator可以解決以上煩惱;其中機槍池是一種更為復雜的投資策略,它結合了借貸、質押、交易等,使利潤最大化。以下以兩個平臺作為例子:
Idle:
它是基于以太坊的協議,允許用戶通過投資單個代幣始終獲得最佳利息。目前已支持Maker、Compound、dYdX、Aave、Fulcrum等協議的理財服務。在Idle存款時,不會會根據其綜合APY獲得選擇的代幣,還會獲得IDLE代幣,甚至是COMP。
Yearn:
它是在以太坊上的協議,主要目標是為用戶存入的數字貨幣創造最高的收益。它的特點是完成程序化的資產管理,自動尋找最佳策略。投資者只需要把錢存入到Yearn的金庫中,Yearn就能依據該金庫的資產去尋找收益最好的項目,每個金庫的策略都不一樣。
以ETH策略為例:
投資者將ETH存入ETHVault中,ETHVault會將收到的ETH?存入MakerDao作為抵押品,借穩定幣DAI?出來。
借出來的DAI存入CurveFinance的流動池中,將DAI換成LPtoken賺取手續費,而這部分LPtoken則質押到Curve的抵押池中,可以賺取CRV獎勵。
再將賺到的CRV兌換成ETH,抵押回ETHVault中,繼續循環。
投資者最終收到以ETH結算的利息,當然也要付出一定的管理費用
智能合約的漏洞:被黑客攻擊?(就算做了審計也會被攻擊)
單個合約的漏洞
聚合器的依賴、可組合性漏洞
平臺風險
土礦跑路:一般是利用超高APY吸引人
幣價歸零:幣價飆漲太快,大鯨拋售造成恐慌
幣價波動的風險:
Borrow:容易被清算(來不及補倉)
LP:無償損失
操作風險
錢包SeedPhrase、密鑰被盜?
DeFi授權:不玩的項目,記得取消授權;也不要把大資金都放在一個錢包
平臺基礎信息:
類型、公鏈、有否審計
上線時間、TVL數據排名、24H用戶數
Coingecko、CoinMarketCap等知名的平臺是否有收錄
融資情況:主要是加分項
項目介紹
模式、對標平臺、差異化
有沒負面新聞、好的報道注意發布媒體的中立性
經濟模式
github的提交頻率
留意幣價以及其他指標的變化程度
短時間幣價猛漲,有拉盤的可能
大戶拋售,導致幣價腰斬(AMM的原理)
留意APY是否過高
很多土礦都用這個來吸引用戶
可以挖,但要跑得快,盡量謹慎
社群活躍度
用戶問的問題
管理員回復時效&態度
DeFi提供了一個更自由、某種程度上也更安全的投資場所,它的成功令人印象深刻,不容忽視。隨著越來越多投資者、機構、資本、開發者的進入,希望能夠構建一個更加開放和透明的金融體系。
作者|秦曉峰 編輯|郝方舟 出品|Odaily星球日報??? 一、整體概述 以太坊基金會宣布推出客戶端激勵計劃,為客戶端團隊提供以ETH計價的獎勵,獎勵隨著時間的推移而解鎖.
1900/1/1 0:00:00Gate.ioiscurrentlyholdingaLGCYtradingcompetition.Wehaveapoolof$19.
1900/1/1 0:00:00尊敬的WEEX用戶您好! 元宵佳節千金禮 活動四:天天紅包禮 活動方式: 活動期間每天抽出10位有完成合約交易的用戶隨機送8、18、38、68、88USDT,周一至周五不限幣種.
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