從用戶需求出發,具備什么屬性的DEX才能撬動CEX的未來_DEX

如果有人問，如今區塊鏈行業最熱的財富代碼在哪個領域？答案肯定是在DeFi領域。而這些最熱的DeFi項目都集中在哪里？你也許會說以太坊上，畢竟以Uniswap、Compound等代表的基于以太坊的DeFi項目崛起，開啟了DeFi的造富熱潮。江山代有才人出，各領風騷數百年，這一趨勢正在改變，各類新興的項目正在進行遷移，他們的遷移方向，就是現在日益崛起的交易所公鏈、Layer2鏈上遷移和發展，他們開始接棒以太坊鏈上的DeFi造富效應。

在現行市場中，出現了兩類殊途同歸的聲音，一方面是包括Uniswap，Aave和Synthetix在內的頭部DeFi平臺越來越接近于推出自己的擴展解決方案，另外一方面是諸多的新興項目，目前紛紛向Layer2遷移以解決擴容提速問題。

從去年開始，頭部交易所則更迅速的落地了自己的公鏈，比如在火幣推出的高效節能的公鏈Heco上，已經誕生了各有千秋的DEX。在熱潮之下，我們靜下來，來思考一些問題：

加密貨幣總市值為1.24萬億美元:金色財經報道，據CoinGecko數據顯示，當前加密貨幣市值為1,241,841,696,471美元，24小時交易量為37,059,463,204美元，當前比特幣市值為598,452,334,986美元，以太坊市值為230,934,822,487美元。[2023/6/25 21:58:49]

第一：在以太坊2.0真正實現還有一段時間的背景下，以太坊網絡的性能瓶頸愈發凸顯，高昂的gas費成為了DEX最大的挑戰，究竟什么樣的DEX會接棒以太坊的“UNI們”，成為下一波DeFi爆發和造富的浪潮？

第二：去中心化交易所在近幾年取得了很大的進步，現在已經成為DeFi領域不可或缺的一部分。但是，DEX是如何工作的，有哪些重要的考慮因素

第三：當下DEX大熱，瘋狂之余，我們是不是應該冷靜思考一下DEX的何去何從問題，是不是有一種更好的路線來適應將來的井噴？

報告：日本因朝鮮加密黑客攻擊而遭受的損失占全球的30%:金色財經報道，根據區塊鏈分析公司Elliptic的一項研究，日本因朝鮮加密貨幣黑客攻擊而造成的損失居世界首位，占總數的30%。根據 2022 年估計損失的 6.4 億美元加密貨幣，日本在這些攻擊中遭受了 7.21 億美元的損失，占全球總損失 23 億美元的 30%。

根據該報告，越南是第二大受攻擊的國家，在此期間損失了 5.4 億美元。美國以 4.97 億美元的損失位居第三，香港以 2.81 億美元的損失位居第四。[2023/5/16 15:04:39]

回顧市場，我們可以發現，如今現在市面上的DEX開發模式大體可以分為以下三類：

1.直接用帶共識的鏈來做。比如幣安鏈

2.直接拍Polkadot上的slot，來部署平行鏈

3.直接用合約來做。比如以太坊上的Kyber/0x

已故比特幣早期貢獻者Hal Finney的妻子發起公益活動為ALS研究募集比特幣捐款:12月28日消息，因患有肌萎縮側索硬化癥（ALS）而離世的比特幣早期貢獻者Hal Finney的妻子發起了名為Running Bitcoin Challenge的公益活動，旨在為治療ALS的研究募集比特幣捐款。目前該活動已募集了價值1萬美元的比特幣，而其目標是募集5萬美元。Hal Finney是中本聰首筆比特幣轉賬的接收者。[2022/12/28 22:12:43]

去中心化交易所(DEX)在去中心化金融產品(DeFi)被炒作后得到了普及。但對去中心化交易所Uniswap的熱捧，再次引發了關于去中心化交易所和中心化交易所利弊的爭論。許多加密資產投資者認為，未來去中心化交易所的市場份額可能會大幅增加。而很多成熟的加密交易所目前也在研發去中心化版本的交易所，可以說，在百億市值面前，DEX在傳遞一種信號：除了解決隱私問題并恢復加密貨幣領域的去中心化外，DEX正在成為新的“攪局者”。

加密貨幣總市值為9708.02億美元:金色財經報道，據CoinGecko數據顯示，當前加密貨幣市值為9708.02億美元，24小時交易量為2149.30億美元，當前比特幣市值占比為37.6%，以太坊市值占比為16.4%。[2022/9/27 22:31:26]

有人認為DEX翻譯為「去中心化交易所」是不合理的，“更為恰當的來說，用戶發生了一筆去中心化交易”，是一個狀態，不是目的地。確如他所言，傳統的CEX，在交易過程中，更多扮演著經紀人的角色，這一角色對于新手投資者，是一種比較合理且合適的服務。如果是一個較為成熟的投資者，會更喜愛DEX，他們相信智能合約甚于人，即使虧損，心理上接受度也高。不需要完成任何KYC流程，無需在任何中心化平臺中存入資金，就能自由交易。但是現實的問題是：以太坊網絡性能問題，明顯是限制了DeFi的發展，當然也限制了DEX。跨鏈的DEX迫在眉睫。但人們往往容易忽略的是，DEX總是基于區塊鏈底層基礎設施而構建的，正如Uniswap是基于以太坊而構建，于是乎我們不禁思考面對日益高昂的Gas費用以及遠水不解近渴的ETH2.0，Uniswap真的是用戶的最佳選擇嗎？為此，本文試圖圍繞用戶對于DEX的三大訴求：

a16z報告：加密驅動的 Web3 可能是十年來最好的機會之一:金色財經報道，加密風險投資公司 Andreessen Horowitz (a16z) 發布一份報告。該報告重申了該公司對 Web3 的樂觀看法，預計該行業將出現長期增長。a16z將報告要是關于 Web3 和以太坊的狀態。這家風險投資巨頭將最近的市場拋售歸因于季節性低迷的可能跡象，同時堅稱加密驅動的 Web3 可能是十年來最好的機會之一。

該公司認為，Web3 提供的經濟條款比 Meta 等 Web2 巨頭要公平得多。根據其數據，2021 年，基于以太坊的 NFT 的初級銷售加上 OpenSea 二級銷售支付給創作者的版稅總計 39 億美元，是 Meta 到 2022 年獎勵其創作者的四倍。

除了將 DeFi 視為傳統金融業的顛覆者之外，a16z 還將 Flowcarbon、Helium 和 Spruce 等區塊鏈項目確定為通過利用 DLT 在隱私、透明度和去中心化方面的優勢來解決重大現實世界問題的有力候選者。[2022/5/22 3:33:29]

快速的交易、最低的成本、最優的價格

來分析什么樣的DEX才能撬動CEX的未來

平臺的核心所在：快速的交易

老生常談的TPS，因為想要在DEX交易中實現快速交易意味著這個DEX必須建立在擁有足夠交易吞吐量承載能力的底層基礎設施之上，因此TPS自然是個避不開的話題。目前，以太坊的TPS大約為15，這導致其交易體驗非常不好，速度慢且費用高，這一問題在此前的流動性挖礦高峰期尤為突出。正因如此，以太坊逐漸開始往Layer2的方向探索，讓人比較欣喜的是，VDEX在交易上邁出了重要的一步，整個平臺力求簡潔，沒有花里胡哨，意在讓投資者第一時間掌握交易，讓投資者能夠在區塊產生的第一時間完成構建。

用戶的核心利益：交易成本

除了最快的交易速度，獲得最低的交易成本也是用戶使用DEX的重要訴求之一。通常來說，用戶使用DEX的成本包含Gas費和手續費。用戶使用基于以太坊上的DEX，諸如Uniswap、Sushiswap等的Gas費取決于以太坊底層以及DEX內部交易的復雜程度。首先來看影響Gas費的第一個因素——以太坊底層，這部分可以理解為Gas費取決于以太坊網絡的擁堵情況，當以太坊網絡越擁堵時，用戶使用DEX進行交易所需要的付出的Gas費越高，反之則相反。目前的情況是，DeFi應用主要集中在以太坊上，但受限于以太坊公鏈的性能，經常會發生網絡擁堵現象，導致Gas費用飆升，大幅增加了用戶的使用成本，且嚴重影響了用戶體驗。交易費用對于用戶體驗至關重要，其高低直接決定了用戶每筆交易的收益。用戶在Uniswap上交易一筆，可能就需要3到5美金，這還是慢的，如果想要更快完成一筆Uniswap交易，GAS費用可能高達20到30美元，這對于普通用戶參與DeFi的成本可以說是相當高了。為此，VDEX通過不同的數學架構，來多方面的對接數字資產生態。進而在這個過程中，最大程度的幫用戶降低交易成本。

市場競爭基礎：最優的價格

我們知道，充足的流動性，滑點更低，目前VDEX上交易部分主流幣的滑點，甚至比大多數主流交易所的主流幣滑點還低。此外和絕大部分DEX都只有流動性挖礦不同，而VDEX不僅有流動性挖礦，還有交易挖礦。流動性挖礦很常見，也好理解，就是通過添加流動性的方式獲得VC代幣獎勵。而交易挖礦則是通過參與VDEX交易，為平臺提供交易量獲得VC代幣獎勵，這也幾乎抵消了交易的手續費。

最值得期待的：造富效應

馬太效應的名字就來源于圣經《新約·馬太福音》中的一則寓言：從前，一個國王要出門遠行，臨行前，交給3個仆人每人一錠銀子，吩咐道:“你們去做生意，等我回來時，再來見我。”國王回來時，第一個仆人說:“主人，你交給我的一錠銀子，我已賺了10錠。”于是，國王獎勵他10座城邑。第二個仆人報告:“主人，你給我的一錠銀子，我已賺了5錠。”于是，國王獎勵他5座城邑。第三仆人報告說:“主人，你給我的1錠銀子，我一直包在手帕里，怕丟失，一直沒有拿出來。”于是，國王命令將第三個仆人的1錠銀子賞給第一個仆人，說:“凡是少的，就連他所有的，也要奪過來。凡是多的，還要給他，叫他多多益善。”這就是“馬太效應”，反映當今社會中存在的一個普遍現象，即贏家通吃。

馬太效應在VDEX同樣顯現，只要用戶能夠參與其中，在一定程度上就是頭部玩家。而平臺會對頭部玩家進行獎勵，包括手續費抵現甚至是利益分紅，VDEX可以說是全網最賺錢、分紅最多的DEX平臺。

總結來說，隨著生態鏈DApp越來越多，各種DApp為VDEX注入新動能，VDEX也將支持其他應用，生態鏈內部相伴相生，成為下一波DeFi浪潮的最大聚合應用和平臺之一。尤其是VDEX融合了生態鏈交易費低廉和以太坊生態圈繁榮的優勢，并支持流動性和交易雙重挖礦機制，未來VDEX一旦實現多鏈部署、打通多鏈資產，就會打開另一層全新空間和未來。

來源：金色財經

Tags：DEX以太坊EFIDEFascendex交易所官網以太坊價格DeFiDropTRD-DeFi

SHIB